葡萄牙于 2012 年 10 月啟動了該計劃,主要目標是吸引國際資本進入該國。事實證明,該計劃取得了巨大成功,自那時以來籌集了超過 60 億歐元。獲得葡萄牙黃金簽證的方式和途徑很多,基金移民已經開始受到更多的關注。
一、葡萄牙基金的投資收益
根據基金投資模式,基金的投資收益率介于 3% 至 10% 之間。該回報是根據投資額的0.5%至3%的年度資產管理費來預測的。葡萄牙基金的投資收益和風險情況如下:
1、基金投資住宅房地產
一個基金投資于住宅房地產和學生宿舍。這筆錢用于在建筑的各個階段購買物品,以及為正在翻新物品的公司提供貸款。
2、基金投資商業地產
基金投資于土地、工業設施和零售。這些對象已經處于長期租賃狀態。
3、綠色能源基金
一只基金投資于清潔技術和替代能源公司。45%的投資來自國家,55%來自投資者。
4、基金投資于商業和商業房地產
一只基金投資于歐洲股市公司的股票和債券,并向葡萄牙企業發放貸款。部分投資用于商業地產。
六、投資者什么時候可以取款?
大多數情況下,投資基金以有限責任公司 LLC 的法律形式組織。這意味著人們只能在基金成立期間投資該基金,并且只有在基金關閉后才能提取資金而不會失去利息。
為了有資格在葡萄牙獲得居留許可,投資者必須在獲得公民身份之前將資金存入基金至少 6 年。如果投資者提前撤回投資,他可能會被剝奪居留許可。如果投資者已經獲得公民身份并且不想等待基金關閉,如果基金條件允許,可以提前退出。
二、投資基金的運作階段
投資基金的生命周期分為認購、投資和撤資三個階段。具體包括:
1、認購
首先基金從投資者那里籌集資金。如果有足夠的資金,基金可以立即開始選擇合適的對象和資產。 在認購期內,投資者必須簽訂協議并存入資金。之后,基金關閉認購,不再接受新的投資者。
2、投資與資產管理
之后這些基金將積極投資投資者的資金,收集資產組合作為其投資模式的一部分,這在合同中有所說明。一些基金也每年支付股息,而另一些基金則僅在收盤后支付股息。
3、撤資
投資期滿之后,一旦基金持有人開始選擇贖回,那么基金開始出售資產以獲利。但是,如果基金投資的是房產市場,那么資金的贖回可能不會那么快。
八、是否可以提前取款?
為了保持在葡萄牙的居留許可并獲得公民身份,投資者不得早于 6 年后撤回投資。大多數情況下,如果投資者自己為他的份額找到買家,則可以提前退出基金。然而,投資基金的份額,特別是那些為黃金簽證接受者設計的基金,流動性并不高。一些基金以折扣價從投資者手中回購股票。
三、通過資金在葡萄牙獲得居留許可的優勢
葡萄牙基金移民也存在一些固有的優勢,比如:
1、多樣化投資
比購買一個或多個單獨的房地產更多樣化。
2、投資由專業人士管理
申請人無需尋找房產、獲得購買批準、完成交易、提交納稅申報表、花錢維修房屋或尋找租戶。
3、回報
潛在回報高于投資適合在葡萄牙獲得居留許可的其他資產。
4、稅收優化
如果投資者通過投資在葡萄牙獲得居留許可并且不是該國的稅務居民,則股息和資本收益無需納稅。
5、安全
這些資金已在證券市場委員會 (CMVM) 注冊。他們的活動也受到該國中央銀行和基金管理公司的監管。稅務局也進行定期審計。這使投資者完全有信心遵守所有法律規范并遵守所選的投資策略。
6、與投資房地產相比總成本(包括稅收和費用)更少
例如,考慮一次性認購成本,投資 500,000 歐元起的基金時,總成本不會超過 540,000 歐元。當購買相同金額的房地產時,他們可能會超過 550,000 歐元。對于這個數額,仍然需要支付律師服務費,以及維修和家居裝修費用。
四、投資葡萄牙基金的風險
該基金從投資者那里收集資金,并與他們簽訂協議,就像與有限合伙人一樣。這意味著投資者只承擔其投資金額的風險,而不承擔基金的義務。
由于基金主要投資于房地產、土地或商業公司等資產,因此風險僅與出售時價值下降有關。但即使在這種情況下,基金也有 1 到 3 年的時間出售資產,以免在市場下跌時被迫虧損。
選擇投資基金,需要考慮很多因素:投資條件、盈利能力、投資回報率、傭金和管理公司的經驗。
葡萄牙基金移民的成功率是非常高的,只要成功投資了符合條件的基金,是沒有拒簽風險的。不過,基金移民政策自然也存在一定的優點和缺點,申請者在做出決定之前務必要詳細了解。
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